КАЛЕНДАРНЫЙ БЫЧИЙ CALL СПРЕД (Bull Calendar Call Spread) | нейтральная стратегия

Bull Calendar Call Spread

Пример: Продажа 1 call; покупка 1 call с одинаковыми страйками но более поздним сроком экспирации; также может быть сделано с опционами put
Настроение рынка: Ближайшее нейтральное (если страйк = цена фьючерса); может быть отклонено к бычьему (с ОТМ опциона call), или медвежий (с OTM опциона put)
Риск: Ограничен
Вознаграждение: Ограничено существенное после того, как будет вблизи срока экспирации
Увеличение волатильности: Помогает позиции
Временной распад: Помогает почти до экспирации опциона
Точка безубыточности: Варьируется; после того, как дойдет до экспирации страйк купленного call плюс выплаченный дебет или (если сделано с опционами put) страйк проданного put минус выплаченный дебет


Описание стратегии:
Стратегия заключается в покупке 1 опциона Call и продаже 1 опциона Call, с одинаковыми ценами исполнения (страйк), но с разным сроком экспирации, то есть купленный опцион должен быть дальше проданного.
Используется, если:
Ожидается, что цена базового актива будет расти, при высокой волатильности базового актива.
Прибыль: ограничена разницей премий (полученной при продаже и уплаченной при покупке).
Убыток: ограничен

К полному списку стратегий